規模的慶功宴會。躊躇滿志的劉邦和群臣歡宴共飲，慶賀勝利。劉邦不經意地發現，在太子劉盈身後，怎麼跟著四個鬚髮全白的老人？劉邦召來太子一行，發現四位老人精神矍鑠，鬚眉皓白，寬衣博帶，一望可知是四位飽學之士。劉邦詢問四人是誰。四皓自報姓名。劉邦大驚，這不是自己請不來的那四位商山四皓嗎？劉邦驚問：“我以前請你們，你們躲避我，如今怎麼卻追隨我的兒子？”
商山四皓四皓恭敬地回答說：“皇上征伐四海，令天下臣服，四海歸心。但是，皇上一直輕慢儒生，動不動就罵人，我等義不受辱，當然只能逃避皇上。太子恭敬仁孝，寬以待人，禮賢儒生，遐邇聞名，天下豪傑之士都願意為太子所用，所以，我等自願追隨太子。”
大宴結束以後，四皓簇擁著太子從容不迫地離去。劉邦看見威望極高的商山四皓陪同太子離去，對戚夫人無奈地說：“我一直想廢了太子，但是，如今太子有這四個高士輔佐，名望日隆，羽翼已成，恐怕更難動搖了！ 我百年以後，呂后就是你的主人！”太子劉盈就這樣保住了太子的地位，從而決定了日後的結局，呂后的地位也得到了鞏固。
安置美人
戚夫人傷心落淚，悲痛不已。戚夫人享受著劉邦的溫情恩愛，同時又十分恐懼地想象著未來。劉邦的身體已經一日不似一日，劉邦去世以後，太子劉盈即位，呂后當權，那時該怎麼辦？呂后的狠辣朝野盡知，她會怎樣對待自己？
戚夫人雖然傷心，但覺得自己一次也沒有衝撞呂后，呂后不至於到時候太絕情。劉邦寵愛自己，那不是自己的過失，劉邦要喜歡誰，那是誰也強迫不了的。要說改立太子，也是出於害怕才這樣考慮的，而且是劉邦的主意，最後不也是沒再提起？太子劉盈不還是依舊是太子？呂后想必會手下留情。
戚夫人心裡沒有譜，站在殿中，只顧低頭垂淚。憐香惜玉的劉邦看著這一幕，不免觸動了他那顆當年豪氣沖天如今卻十分脆弱的英雄心。英雄愛惜美人，可如今，英雄老矣，不僅不能保護心愛的美人，還連自己都朝不保夕，不知道哪一天離世！劉邦撫摸著戚夫人。戚夫人顫慄著，像只受傷的小狗。等平靜了一點，劉邦輕柔地說：“小美人，起來吧，咱們先前都是楚人，來，跳一支楚舞，我來陪你唱支楚歌。”
戚夫人聽著這些，淚水又湧出了眼眶。戚夫人站了起來，任憑淚水在秀美的臉上流淌。戚夫人能歌善舞，尤其是楚舞，跳得驚天地、泣鬼神。戚夫人屏聲靜氣，展開寬大的衣袖，扭動腰肢，跳起了迷人的楚舞。臉上掛著淚水、鬢髮斑白的劉邦一邊欣賞著楚舞，一邊踏著節拍，唱出了一首抒發心中積怨的楚歌。
劉邦渾厚蒼涼的歌聲在殿堂中縈迴。歌聲消失了，舞影也停歇，戚夫人像一片秋葉一樣的癱軟了下去，哭得像個淚人似的，泣不成聲。劉邦抱起了戚夫人，走向內室。從這以後，劉邦再也沒有提起廢立太子之事。
戚夫人的悲傷當然令劉邦寢食難安。劉邦從一介平民到君臨天下，自然知道他死以後戚夫人將面臨的是何等的險局。呂后的心狠手辣劉邦是深知的，太子劉盈太過仁弱，戚夫人和愛子如意如何是呂后的對手？
劉邦器重的心腹大臣趙堯幾次都見皇上劉邦愁眉不展，悶悶不樂，便猜到了一二，知道了時日不多的皇上正在為什麼憂愁。這一天，趙堯見了愁容滿面的劉邦，便輕聲說：“陛下，你天天這樣焦思憂慮，是不是為戚夫人和趙王如意？擔心她們不見容於皇后，恐怕將來不能保全？”
劉邦抬頭看看趙堯，心情沉重地點點頭。趙堯真是善解人意，能看透皇上的憂苦。劉邦嘆口氣，問大臣趙堯：“是呀，正是擔心這個，你足智多謀，有沒有一個好辦法？”胸有成竹的趙堯稍停一下，這才進奏：“回皇上，有一個辦法，不知道是否妥當。”劉邦